Analyse dynamique d'un fonds de pension non contributif

Ce papier analyse l'évolution d'un fonds de pension non contributif à prestation définie. Dans un premier modèle, on considère une structure simplifiée d'un fonds de pension où les hypothèses actuarielles se vérifient à tout moment de temps, i.e., il n'existe pas de gain actuariel. Dans le second modèle, les hypothèses actuarielles faites par le fonds de pension sur l'évolution des valeurs de variables importantes peuvent ne pas coïncider avec les réalisations, induisant ainsi un gain actuariel. Des versions simples de ces modèles permettent des solutions analytiques qui seront interprétées. Sinon, on a recourt à la Dynamique des Systèmes pour obtenir des solutions numériques.

Pour plus d'information / For more information: Georges Zaccour (georges.zaccour@gerad.ca).